6 月の DEX の主な進捗状況について説明します

編集者注: この記事は以下から引用しました第一種倉庫ブロックチェーン研究所（ID：first_vip1）編集者注: この記事は以下から引用しました

第一種倉庫ブロックチェーン研究所（ID：first_vip1）

Balancer (BAL), #30

第一種倉庫ブロックチェーン研究所（ID：first_vip1）

• 、著者: Ryan、Odaily の許可を得て転載。

• 6月には流動性マイニングが人気となり、COMPがDeFiエコシステムを爆発させ、DEX取引量が急増しました。月末、BAL はオンラインになるとすぐにトップ 30 に入りました。 5月の契約更新後、6月はむしろ収穫の月のようだ。次に、各 DEX プロトコルの進行状況を確認してみましょう。

6月の進捗：

• インテグレーター: Dex.ag を通じて、1inch.exchange も流動性プールを作成できます。
  毎週のトークンの分配は、取引手数料の割合だけに基づいているわけではありません。出金の公平性を図るため、チームは次の 3 つの要素に基づいて BAL の分配を減らします: 1) より高い取引手数料、2) アンバランスな資産ペア (50/50 ではなく 25/75)、3) ラップされたトークン ペア (cDAI/DAI)ファンドプールはBALの0.1倍しか獲得できません。

ビュー：

セキュリティ侵害: 北京時間 6 月 29 日の早朝、Balancer がハッカーに攻撃され、STA と STONK で構成される 2 つの資産プールが略奪されました。 STA と STONK はどちらもデフレトークンであり、トランザクションごとに、STA と STONK の送信者は破棄するためにさらに 1% のトークンをスマート コントラクトに送信する必要があります。これは、ハッカーが WETH を使用して STA を取引する場合、トークン プール アドレスは毎回追加量の STA を転送することを意味します。もともと、AMM モデルでは、1 つのトークンを完全に買い取るには、別のトークンが大量に必要になりますが、デフレ トークンの特性により、ハッカーはこれをより低コストで実現できます。フラッシュ ローンを通じて、ETH を引き出して WETH に変換した後、複数のトランザクションを実行します。プール内の STA との間でやり取りが行われ、最終的に STA の数は 0 になります。 STA が 0 の場合、STA の価格はプール内の他のトークンに比べて非常に高く、ハッカーはプール内の他の資産 (WETH、WBTC、LINK、SNX) を 1 weiSTA のコストで何度も交換しました。最終的に、プールは 50 万ドルを失いました。29日夜、バランサーの流動性プールの一部が再びdydxのフラッシュローン攻撃を受け、プール内の未請求のCOMP報酬がハッカーによって奪われ、プールは10.8ETHを失った。 。

ビュー：

1) 4月にローンチされたばかりで6月にトークンが発行されたAMMであるため、BALの時価はトップ30に達しており、これはコンパウンドによる6月15日のトークンCOMP発行と密接に関係しています。 1) COMPの価格が高騰しました。 、最初の10マルチドルから最大360米ドル以上まで上昇しました.同時に、流動性マイニングも提供するBALトークンには大きな刺激があります; 2)バランサーのナンバーワンの資産プールはcBAT、cUSDT、COMPで構成されています、1,133万米ドルに達します。複合部分は次の場所にあります。

6月のファーストクラスDeFi調査レポート

3) このハッキング事件に関して、バランサーはすべてのデフレトークンをブラックリストに登録し、新たなセキュリティチェックを実施することを決定しました。コミュニティには 2 つの声があります: a) 分散化はこれらのセキュリティ問題に直面するでしょう. ホワイトリストとブラックリストの両方が許可なくメカニズムを破壊し、プロジェクト関係者がプロジェクトのランキングを操作する可能性があります. ユーザーが契約の運用メカニズムを完全に理解できない場合これらの分散プロトコルを使用してはなりません、バランサーはいくつかの警告を行うだけで済みます; b) バランサーは、特にユーザーの資金にセキュリティ上の問題がある場合、インシデントに対して責任を負う必要があります。

0x (ZRX), #38

7月の予定：

• 今後、BAL 分配の公平性についてさらなる調整が行われ、分配額とハードキャップは最終的にコミュニティによって決定される予定です。次に、チームはシルバー バージョン (現在はブロンズ) を開発し、ガスコストとプール構造を最適化する必要があります。さらに、セキュリティ侵害のため、チームはコードを再監査します。

• 副題

• 6月の進捗：

• コミュニティ投票: ZEIP-79 は、プロトコル料金定数を 150,000 から 70,000 に削減することを提案しています。この調整により、プロトコル料金はトランザクションあたり約 0.35 ～ 0.70 ドルに削減されます。全体的な環境に関して、DEX 取引規模の中央値は約 500 ドルであるため、0.35 ～ 0.70 ドルの手数料は取引規模中央値の 7 ～ 14 ベーシス ポイントに相当します。

• Matcha のアップデート: 18 個のトークンがリストされ、成行注文と指値注文を作成できます。これらはまだ内部テストのために待機中です。

• 0x API アップデート: 1) WETH の自動的なカプセル化解除; 2) 元トランザクション、このテクノロジーは、チェーン上のすべてのトランザクションが手数料のために一定量の ETH を保持する必要があるという問題を解決します。 3) インターフェイスの更新: トランザクションの推定イーサリアム料金、ガス割引 (ガス トークン テクノロジーを使用)、および 0x プロトコル料金を詳細にリストします。

ビュー：

0x Labs & Periscope Trading: 0x Labs 組織が設立され、Matcha プロジェクトはこの組織に属します。同時に、同組織は Periscope Trading 部門を立ち上げました。Periscope は、競争力のある価格を表示し、DeFi やその他の P2P プロジェクトに流動性をもたらす仮想通貨トレーディング デスクです。 0x Labsでは技術職を募集しています。

ZRX は、MakerDAO プラットフォームの担保アセットとして利用できるようになりました。

ビュー：

Matcha Exchange はまだクローズドテスト中ですが、現在の情報から判断すると、Matcha の UI インターフェイスは非常にシンプルで、その機能は DEX アグリゲーターと同じです。 dydxのようなレバレッジ取引がなくなるのは残念です。将来的には、Bamboo で使用されているテイクプロフィットとストップロスの注文機能が実装されるはずですが、これは大きな競争優位性を生み出しません。

その他、0xの進歩としては、0xプロトコルや0x APIの改良、効率化、プロセス改善、手数料率の最適化などがあり、このようなきめ細かな研究開発は評価に値する。

7月の予定：

Kyber (KNC), #40

0x プロトコル: 1) 取引契約構造の改善と展開、2) 融資契約の流動性ブリッジ: Chai ブリッジと dYdX ブリッジを含む、3) チェーン上のスワップ取引。上記２、３はいずれも期待できる機能ですが、開発が遅れているのが現状です。

• 抹茶協定取引所は、オープンテスト後のアクションとして、継続的に新しいコインを追加することを期待しています。重要なポイントは、他のDEXアグリゲーション取引所に対して競争上の優位性があるかどうかです。

• 副題

• 6月の進捗：

• コミュニティ投票: KyberDAO ネットワーク料金配分の初期パラメータに対する投票、最終結果は 1) 報酬 65%、リベート 30%、バーン 5%、196 票; 2) 報酬 55%、リベート 40%、バーン 5%、65 票投票; 3 ) 35% 報酬、35% リベート、30% バーン、161 票。

• 上場トークン: 自動価格準備金 (APR) の新しいメンバー: Quant (QNT)、連邦価格準備金 (FPR) の新しいメンバー: pNetwork トークン (PNT)。

• 投票プール: 協力プール: ステーク キャピタル、パラフィ キャピタル; Protofire は KyberDao のエコロジーに参加し、この期間中にスマート コントラクトを開発することなく、誰でも KyberDAO のプレッジ プールを作成してマネージャーになることができます。プレッジプール管理者は、KNC保有者に代わって投票し、手数料の一部を請求することができます; Kyberコミュニティプール：KCP(Kyber Community Pool)、KCPはProtofireで作られ、コミュニティで議論して投票します 他の投票プールとの違いは です。 KCPにはそれがありません。

ビュー：

取引ペア: 1) Binance は 6 月 12 日 16:00 に 2 つの取引ペア KNC/USDT および KNC/BUSD を開始しました; 2) FTX 取引所は新たに KNC を開始し、スポット KNC/USD および KNC/USDT 取引ペア、先物四半期、第 2 四半期をサポートしました3) スイスの 2 つの取引所、Bitcoin Swiss と Smartvalor がそれぞれ KNC トークンを上場しました。

KNC は MakerDAO プラットフォーム上の担保資産として使用できるようになりました。

ビュー：

Bancor (BNT), #88

コミュニティ投票の結果は、コミュニティが以前の破壊メカニズムとはまったく異なるシステムを必要としていることを示しています。現在のネットワーク プロトコル料金の分配メカニズムは、70% が KNC の破棄に使用され、30% がチャネル プロバイダーへの報酬に使用されます。新しい初期パラメータは、KNC ステークへの報酬に 65%、流動性プロバイダー (ネットワーク料金を支払う) へのリベートに 30%、KNC の書き込みに 5% です。これは、KNC の利害関係者が KNC の供給削減による間接的な利益よりも直接的な利益を得ることを望んでいることを示しています。

• 7月の予定：

• カタリストを起動します。

• 6月の進捗：

取引ペア: CoinEx、BKEX 上場 BNT。

V2 の技術詳細の更新: 1) Chainlink は BNT/USD 相場を作成します; 2) スリッページの削減は、資金プールのサイズを 20 倍に拡大することで達成され、設計は Chainlink 価格オラクルに依存して価格曲線を動的に更新します。資産のインデックス価格が市場価格に追従するようにプールを作成します。

この脆弱性を知り、危険にさらされていたBancorチームは、危険な資金を安全なウォレットに移すために、同じ脆弱性を利用したホワイトハット攻撃を開始しました。その後、Bancor はこの種のエラーが二度と起こらないように新しいネットワーク契約をプッシュしましたが、Bancor.network は無期限の承認をキャンセルし、代わりに正確な金額を要求しました。

ビュー：

他の自動化されたフロントランナー 2 社は、自動化されたソフトウェアが裁定取引の機会とハッキングを区別できなかったため、このプロセスに関与していました。 Bancor チームは 3.94 ETH のガス代で合計 409,656 ドルを節約し、2 人の自動車リーダーは 1.92 ETH の費用で 135,229 ドル、合計 544,885 ドルを獲得しました。バンコールは両方のボットの所有者に連絡し、資金の返還について交渉しました。

V0.6 は Kansolabs によって監査されましたが、現在の v2 は ConsenSys Due Diligence を含む複数の当事者によって監査されています。

ビュー：

7月の予定：

要約する

技術的な詳細を発表し、V2 を正式に開始します。