파월 연준 의장은 최근 세 가지 인플레이션 데이터가 금리 인하에 도움이 된다는 견해를 밝혔습니다. 시장에서는 연준이 올해 두 차례 금리 인하를 실시할 것으로 예상하고 있습니다. 이는 시장에 자금을 조달하고 암호화폐 시장에 상당한 긍정적인 영향을 미치며 이 분야에 더 많은 자금이 유입될 수 있음을 나타냅니다.
요약
6월 CPI 발표 이후 시장에서는 일반적으로 연준이 9월에 금리를 인하할 것으로 예상했고, 연준 관계자들도 금리 인하 시점이 다가오고 있다고 공개적으로 밝혔습니다.
단기적으로는 연방준비제도(Fed)를 대표로 하는 글로벌 중앙은행의 금리 인하가 암호화폐 시장에 큰 충격을 안겨준 것은 사실이다.
글로벌 중앙은행이 주도한 금리 인하는 투자자의 종합적인 분석과 합리적인 참여가 요구되는 암호화폐 시장에 새로운 기회와 도전을 가져왔습니다.
소개
최근 인플레이션이 예상 통제 목표에 도달하지 못하자 캐나다 은행과 유럽중앙은행은 글로벌 경기 둔화와 여러 국가의 경제 압박에 대응하여 전통적인 방식보다 앞서 금리를 인하했습니다. 연준이 아직 공식적으로 금리를 인하하지는 않았지만 지난 3개월 동안의 인플레이션 데이터의 상당한 둔화를 고려할 때 연준 관리들은 금리 인하가 시작될 시기가 무르익었다고 암시했습니다. 유동성 완화에 대한 기대로 인해 암호화폐 시장이 반등하기 시작했습니다. 이 기사에서는 이에 대해 자세히 설명합니다.
유럽이 먼저 금리를 인하하고 연준도 뒤따를 예정이다.
최근 이번 금리 인상을 추종하는 캐나다은행과 유럽중앙은행은 글로벌 경제성장 둔화와 복합경제 상황에 대응해 인플레이션이 목표치보다 높을 때 주도적으로 금리를 인하했다. 다양한 국가가 직면한 압력.
유럽중앙은행(ECB)이 금리 인하를 위한 첫 조치를 취했지만, 연준은 아직 금리를 인하하지 않았습니다. 그러나 6월 CPI 지표는 4년 만에 처음으로 마이너스로 전환되었고, 핵심 전년 동기 대비로는 마이너스로 전환되었습니다. 성장률이 3년여 만에 최저치를 기록하면서 연준 관계자들이 공개적으로 금리 인하를 선언할 때가 왔습니다. 시장이 가까워짐에 따라 시장에서는 일반적으로 연준이 9월에 금리를 인하하기 시작할 것으로 예상하고 있습니다.
실제로 파월 연준 의장은 최근 인플레이션과 경제 상황에 관해 여러 차례 연설을 했고, 이는 정책 조정에 대한 연준의 미묘한 태도를 드러냈다. 이번 주 성명에서 그는 인플레이션과 경제 활동의 둔화는 기본적으로 연준의 기대, 특히 2분기 인플레이션 데이터와 기본적으로 일치하며, 이는 인플레이션 감소에 대한 시장의 신뢰를 어느 정도 강화했다고 밝혔습니다. 물가 상승 속도는 연준이 설정한 2% 목표를 향해 꾸준히 하락하고 있으며, 이는 금리 인하의 기회가 곧 열릴 수 있음을 나타냅니다.
그는 또한 현재 노동시장이 보다 균형 잡힌 상태에 있으며, 향후 예상치 못한 약세도 금리 조정 시 고려 사항 중 하나가 될 것이라고 언급했습니다.
시장은 이러한 비둘기파적인 분위기에 강하게 반응했으며, CME 그룹의 FedWatch 도구에 따르면 시장은 일반적으로 연준이 9월 정책 회의에서 금리 인하를 발표할 것으로 예상하고 있으며 이러한 기대는 거의 100% 확실합니다.
이번 주 시장은 미국 소매판매, 산업생산, 주간 실업수당 청구 등 주요 경제지표에 주목한다는 점을 언급할 필요가 있습니다. 이러한 데이터는 미국 경제의 건전성을 평가하는 데 더 많은 단서를 제공할 것으로 예상됩니다. Gate Research는 또한 연준의 금리 인하 시기에 대한 시장의 기대를 계속해서 추적하고 분석할 것입니다.
전반적으로 인플레이션 압력이 완화되고 경제 성장 기대치가 조정되면서 연준의 금리 인하는 시장의 일반적인 합의가 되었으며, 이는 의심할 여지 없이 오랫동안 기다려온 암호화폐 시장에 긍정적인 신호입니다.
금리 인하가 암호화폐 시장에 직접적인 혜택을 줄까요? 예 혹은 아니오
현재 시장에는 금리 인하가 암호화폐 시장에 미치는 긍정적인 영향에 대한 해석이 넘쳐나는 가운데, 일부 조심스러운 분석도 나오고 있습니다.
일반적으로 금리 인하는 차입비용 감소가 투자자의 투자 의욕을 자극하기 때문에 시장 유동성 증가의 촉매제로 간주됩니다. 이러한 증가된 유동성은 종종 암호화폐와 같은 신흥 시장으로 침투하여 가격을 상승시킬 수 있습니다.
또한, 금리 인하 환경에서 경제적 불확실성이 증가함에 따라 투자자들은 안전 자산을 찾게 되었습니다. 비트코인과 같은 암호화폐는 분산화, 고정 공급, 그리고 고유한 특성으로 인해 점차 새로운 헤징 및 가치 보존 옵션이 되었습니다. 보존의 용이성은 당연히 시장 매력과 가격을 더욱 향상시킬 것입니다.
시장은 금리 인하에 대한 기대감으로 가득 차 있지만, 복잡하고 변동성이 큰 시장 환경에서는 신중한 자세를 유지해야 한다는 것이 일반적으로 많은 금융기관의 인식이다. 예를 들어 모건스탠리 전략가들은 미국 주식이 10% 정도 조정을 받을 수 있다고 전망하고, 골드만삭스는 선거 결과가 명확해지기를 기다리며 8월에 미국 주식에서 대규모 자금 유출이 있을 것으로 내다봤다.
이러한 신중한 태도는 주로 미국 경제의 경기 침체 가능성에 대한 우려에 기초하고 있습니다. 2001년과 2008년 금융 위기 동안 연준의 초기 금리 인하에도 불구하고 시장은 잠시 고점에 도달한 후 급격한 하락 추세를 경험했습니다. 하지만 연준이 금리를 신속하고 실질적으로 낮추는 데도 실패했습니다. 위기의 확산을 효과적으로 억제합니다. 이 두 위기의 뿌리는 경제에 심각한 불황을 안겨준 닷컴 버블과 부동산 버블의 붕괴로 거슬러 올라간다.
현행 금리 인하 정책이 같은 실수를 반복해 인공지능 버블 발발이나 미국 부채위기를 촉발해 암호화폐 시장을 끌어내릴지는 여전히 경계할 만하다.
여러 요인의 교란으로 인해 암호화 시장은 꾸준히 상승할 수 있습니다.
실제로 단기적으로는 연방준비제도(Fed)로 대표되는 글로벌 중앙은행의 금리 인하가 암호화폐 시장에 타격을 줄 것이 분명하다. 시장 유동성이 크게 증가함에 따라 금리 인하 기대는 시장 낙관론을 직접적으로 촉발할 것이며, 이는 단기적으로 암호화폐 시장의 가격 상승을 촉발하여 투자자들에게 빠른 수익을 얻을 수 있는 기회를 제공할 수 있다는 점은 의심의 여지가 없습니다.
그러나 장기적으로 암호화폐 시장의 추세는 더욱 복잡하고 변화무쌍한 요인에 의해 영향을 받을 것이며, 가격 변동은 단일 요인에 의해 좌우되는 경우가 거의 없어 종합적인 분석이 필요합니다.
우선, 경기 회복의 강도는 시장 동향을 결정하는 중요한 요소 중 하나입니다. 금리 인하 정책이 효과적으로 경기를 부양하고 전반적인 경제 환경을 개선할 수 있다면 암호화폐 시장은 이에 따른 수혜와 함께 경제성장에 따른 배당금도 누릴 수 있을 것으로 예상됩니다. 반면, 경기 회복이 기대에 못 미치고 시장 신뢰가 좌절된다면 암호화폐는 당연히 혼자서는 살아남지 못할 것입니다. 예를 들어 2020년 코로나19 팬데믹 당시 비트코인은 주식 시장으로 인해 312 폭락을 겪었습니다. 그리고 상품.
둘째, 인플레이션 압력도 무시할 수 없는 요인이다. 중앙은행의 금리 인하는 경기 부양을 위한 것이지만 인플레이션 상승 위험을 촉발할 수도 있습니다. 인플레이션이 높은 수준에 도달하면 중앙은행은 정책 방향을 조정하고 인플레이션을 억제하기 위해 금리 인상을 고려할 수 있으며 이는 암호화폐 시장에 직접적인 압력을 가할 수 있습니다. 따라서 투자자들은 적시에 투자 전략을 조정하기 위해 글로벌 인플레이션 데이터와 중앙은행 정책 동향에 세심한 주의를 기울여야 합니다.
게다가 미국 선거와 글로벌 규제 환경의 변화는 암호화폐 시장에 큰 영향을 미치고 있습니다. 시장의 급속한 발전에 따라 글로벌 규제 기관은 이에 대해 점점 더 많은 관심을 기울이고 있습니다. 비트코인과 이더리움의 현물 ETF가 규제 기관에 의해 인정되는 동시에 더 많은 규제 관심 압력을 가져오고 있으므로 향후 규제 정책 추세는 여전히 직접적으로 관련될 것입니다. 시장의 안정성과 발전 전망.
많은 불확실성에도 불구하고 금리 인하가 암호화폐 시장에 가져올 기회는 무시할 수 없습니다. 우리는 연방준비제도(Fed) 등 중앙은행의 통화완화 정책이 비트코인 등 암호화폐 자산에 더 많은 유동성 지원을 제공하고 지속적인 시장 발전을 촉진할 것으로 기대하고 있습니다. 동시에 규제 프레임워크가 점차 개선되고 시장이 계속 성숙해짐에 따라 암호화폐 자산은 미래에 더 큰 재정적 가치를 발휘하고 투자자에게 더 많은 부의 기회를 창출할 것으로 예상됩니다.
간단히 말해서, 글로벌 중앙 은행이 시작한 금리 인하는 의심할 여지 없이 암호화폐 시장에 새로운 기회와 도전을 가져왔습니다. 여기에는 긍정적인 유동성 증가, 헤징 수요 증가와 같은 요인뿐만 아니라 역사적 금융 위기 및 기타에서 얻은 교훈도 포함됩니다. 복잡한 요인. 비록 시장 가격에는 항상 장단기 게임이 있을 것이지만 보다 건설적인 규제 프레임워크와 암호화폐 현실 채택의 확대라는 맥락에서 디지털 자산의 혁신과 적용은 더 많은 커뮤니티 사용자에게 서비스를 제공하고 더 많은 혜택을 제공할 것이라고 믿습니다. 혁신가치.
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