다음주 금융시장은 불안할 것으로 예상되고, 오랫동안 기다려온 연준의 금리 인하가 다가올 수도 있다. Fedwatch의 최신 데이터에 따르면 스왑 시장 거래자들은 연준이 다음 주에 급격한 금리 인하를 선택할 확률이 동부 표준시 기준 9월 12일의 15%에 비해 갑자기 50%로 증가했다고 밝혔습니다.
미국 연방준비제도(Fed·연준)의 금리 인하 기대감으로 글로벌 금융시장이 활기를 띠기 시작했다. 그 중 미국 증시는 강력한 반격을 가해 SP 500 지수와 나스닥이 올해 들어 최대 주간 상승폭을 기록하며 금 가격이 각각 4%, 6% 급등했고 현물 금도 연속 최고치를 경신했다. .
그러나 많은 사람들이 다음 주에 또 다른 중요한 금융 이벤트가 있다는 사실, 즉 일본 은행이 9월 20일(금)에 회의를 열고 금리 결정을 발표한다는 사실을 간과했을 수 있으며, 이것이 블랙스완을 숨길 수도 있습니다. 지난 8월 초 일본은행의 예상치 못한 금리 인상으로 촉발된 글로벌 금융 블랙먼데이를 대부분의 사람들이 잊지 않고 있다고 생각합니다.
9월 11일 수요일, 나카가와 준코 일본은행 총재는 금리 인상이 아직 고려 중임을 암시했습니다. 이는 이번 금요일 회의의 의사결정 내용을 암시하는 것일 수도 있다. 최근 일본 국내 인플레이션 데이터와 일본은행 관계자가 발표한 일부 신호를 고려할 때 시장에서는 일본이 올해 12월로 일반적으로 예상되는 추가 금리 인상 여지가 여전히 남아 있을 것으로 예상하고 있습니다.
일본은행의 금리 인상이 글로벌 금융시장에 이렇게 큰 영향을 미친 이유는 무엇일까? 일본은 오랫동안 초완화 통화 정책을 시행해 왔으며, 저금리 정책은 글로벌 금융 시스템에 큰 영향을 미쳤습니다. 일본은 세계 주요 경제국 중 하나이며, 장기 저금리로 인해 많은 국제 자본이 일본 엔화를 빌려 전 세계적으로 고수익 투자 기회와 차익거래를 모색하고 있습니다. 일본 은행의 갑작스러운 금리 인상은 시장의 기대를 바꾸었고 자금 반환을 촉진했으며 글로벌 자산의 가격 조정으로 이어졌습니다. 또한, 일본의 정부 부채가 막대한데, 금리 인상으로 인해 부채 상환 부담이 커질 수 있으며, 이는 결국 글로벌 채권시장에 영향을 미칠 수 있습니다. 동시에 일본 엔 환율도 변동하여 국제 무역 및 투자 환경에 연쇄 반응을 일으켰습니다. 따라서 일본의 통화정책 변화는 국내경제에 지대한 영향을 미칠 뿐만 아니라 글로벌 자본흐름과 금융시장 안정에도 영향을 미친다.
현재 암호화폐 산업은 특히 연방준비은행이 비트코인과 이더리움 ETF를 통과시킨 이후 글로벌 금융 시스템에 완전히 통합되었습니다. 암호화폐 산업은 지난 일본 엔화 금리 인상으로 인한 유동성 위기에서 면역되지 않을 것입니다. 위안화 금리 인상 이후 비트코인의 급락에서 이를 확인할 수 있습니다. 8월 5일 일본 엔화 금리 인상의 영향으로 비트코인은 이날 8% 이상 하락했으며, 최고 하락률은 15%에 달했다.
따라서 다음 주 일본은행의 금리 정책은 다시 암호화폐 산업에 불가피하게 영향을 미칠 것이므로 모두가 정신적으로 준비해야 합니다. 그러나 장기적으로 암호화폐 산업은 여전히 매우 좋은 발전 전망을 갖고 있으므로 지나치게 비관할 필요는 없습니다.
