원작자: BitMEX
빠른 개요
모두에게 메리 크리스마스! 이번 주 시장은 적당한 거래량으로 통합을 유지했습니다. 새로운 토큰과 DeFi 부문은 여전히 강세를 유지하고 있으며 비트코인은 여전히 10만 달러 미만을 유지하고 있습니다.
이 거래 분석 칼럼에서 우리는 2024년 비트코인 생태계가 어디로 향하고 있는지, 그리고 많은 긍정적인 요인에도 불구하고 시장 기대에 부응하지 못한 이유에 대해 심층적으로 살펴봅니다.
데이터 개요
이번주 최고의 성과
$PENGU (+29.9%): 대규모 에어드랍 이후 강력한 매수 압력으로 사상 최고치 계속 경신
$MOVE (+21.4%): 지난 주 강세를 이어가며 상승 모멘텀을 이어가고 있습니다.
$HYPE (+18.3%): 북한 해킹 소문으로 인해 급격한 가격 변동이 발생함
이번주 최악의 성적
$APT (-22.0% ): 급격한 가격 하락
$ONDO (-12.2% ): 내부자 매도로 가격 하락
$FTM (-11.2% ): 다가오는 Sonic 업그레이드에도 불구하고 가격 인하
이번 주 뉴스 플래시
거시적 역학
ETH ETF 주간 유입: +3억 2백만 달러( 출처 )
BTC ETF 주간 유출: -8,900만 달러( 출처 )
프랑스, 암호화폐 사기 근절 노력 강화( 출처 )
몬테네그로 법원에서 도권 범죄인 인도 항소 기각( 출처 )
태국은 비트코인 채택을 적극적으로 장려하고 있지만 일본은 조심스럽습니다( 출처 )
수익성 있는 비트코인 주소 점유율이 88%로 떨어집니다( 출처 )
이번 주 토큰 시장 수익을 능가하는 상위 10개 NFT 시리즈( 출처 )
SpaceX는 스테이블코인을 사용하여 FX 위험을 헤지합니다( 출처 )
프로젝트 소식
Animoca Brands 창립자 Run Run Shaw의 X 계정은 해커가 가짜 토큰을 홍보하는 데 사용되었습니다( 출처 ).
Sonic Labs, FTM에서 S로의 토큰 교환 기능 출시( 출처 )
Aave 및 Lido 순 예금 총액은 700억 달러를 넘어섰습니다( 출처 ).
북한 해킹 소문으로 인해 HYPE 토큰 가격 변동( 출처 )
Floki DAO, 유럽 ETP에 대한 조기 유동성 제안( 출처 )
트레이딩 아이디어
면책조항: 다음 내용은 참고용일 뿐이며 투자 조언을 구성하지 않습니다. 이는 시장 뉴스에 대한 요약이며 거래를 하기 전에 직접 조사해 보는 것이 좋습니다. 우리는 거래 결과에 대해 책임을 지지 않으며 수익을 보장하지 않습니다.
2024년 비트코인 생태계 연말 리뷰: 좋은 시작, 지루한 끝
2024년이 저물어 가며 암호화폐 시장은 부침을 겪은 한 해였습니다. 비트코인 가격이 한 해 동안 130% 이상 올랐음에도 불구하고 비트코인 생태계 개발(인프라, 레이어 1 토큰 프로토콜, L2 확장 계획 및 서약 프로젝트 포함)은 연초 시장 기대치를 충족시키지 못했습니다. .
좋은 시작
서수 및 레이어 1 자산: 2023년 말부터 2024년 초까지 서수 및 BRC-20 토큰의 인기로 인해 비트코인 생태계가 주목을 받게 될 것입니다. 주요 거래소에서는 이들 신규 토큰을 차례차례 상장했고, 열풍은 다른 자산 발행 프로토콜(ARC-20, SRC-20, PIPE 등)에도 빠르게 확산되면서 신규 프로젝트 발행과 에어드랍이 쇄도하고 있다.
레이어 2 물결: 네트워크 정체를 해결하고 비트코인 기능을 확장하기 위해 개발자는 수많은 레이어 2 솔루션을 출시했습니다. 100개 이상의 프로젝트가 등장했으며 많은 투자자들은 비트코인 생태계에서 이더리움 L2의 성공을 재현하기를 희망합니다.
스테이킹 및 리스테이킹: 2023년 말 바빌론의 출시는 이더리움의 EigenLayer 모델에서 파생된 개념인 비트코인 스테이킹과 리스테이킹에 대한 열띤 토론을 촉발시켰습니다. 비트코인의 강력한 베이스 레이어 합의를 고려할 때, 시장에서는 일반적으로 대규모 투자자들이 적극적으로 스테이킹 활동에 참여할 것으로 기대하고 있으며, 이는 활기 넘치는 새로운 시장을 창출할 것으로 예상됩니다.
많은 도전
토큰 발행 냉각: 2024년 초(특히 Runes 프로토콜의 경우) 일부 급등에도 불구하고 새로 발행된 토큰의 가격과 시장 활동은 계속 하락하고 있습니다. 잘 알려진 코인들은 큰 손실을 입었고 산발적으로만 반등했습니다. 시장 포화, 커뮤니티 분열, 제한된 자본 유입이 이러한 하락의 주요 원인입니다.
L2 프로젝트 제거: 초기 비트코인 생태계 L2 프로젝트의 대부분은 단순히 EVM 설계를 이식하고 단기 TVL 인센티브에 의존했습니다. 일부 프로젝트는 잠시 높은 TVL에 도달했지만 인기는 빠르게 가라앉았고 DeFiLlama에서 살아남은 프로젝트는 거의 없었습니다. 현재 전체 생태계의 총 L2 락업 규모는 단일 이더리움 L2보다 뒤떨어져 있습니다.
재담보 의혹: 바빌론이 인상적인 TVL과 예금 규모를 보여줬음에도 불구하고 재담보 모델은 점점 더 많은 의심에 직면해 있습니다. 비평가들은 강력한 처벌 메커니즘(EigenLayer와 같은 시스템에서 매우 중요함)이 부족하다는 점을 지적하며 이러한 제품은 진정한 무신뢰 솔루션이라기보다는 의사 스테이킹에 더 가깝다고 주장합니다. 주요 비트코인 보유자들은 불확실한 수익을 위해 디지털 금을 교환하는 것을 여전히 경계하고 있습니다.
2025년 전망
앞으로 빌더와 투자자는 비트코인 생태계의 성장을 촉진할 수 있는 몇 가지 촉매제를 보게 됩니다.
1. 커뮤니티 프로젝트는 계속 발전하고 있습니다. ORDI, DOG 및 PUPS와 같은 커뮤니티는 계속해서 활발하게 개발되어 2025년 잠재적 성장의 기반을 마련합니다.
2. 인프라 및 L2 혁신: 지갑 팀(예: OKX Wallet, Unisat)과 지속적인 L2 개척자들은 확장 및 사용자 경험 문제를 해결하기 위해 계속 노력하고 있습니다. 다가오는 OP_CAT 및 관련 프로젝트는 더욱 견고한 디자인으로 이어질 것으로 예상됩니다.
3. 바빌론 토큰 발행 및 후속 개발: 바빌론은 2025년 초에 토큰 생성 이벤트(TGE)를 실시할 계획입니다. 고급 스테이킹 메커니즘(실제 페널티 메커니즘 또는 새로운 보안 보장 포함)을 구현할 수 있는지 여부가 중요합니다. 성공한다면 더 많은 비트코인 보유자가 온체인 활동에 참여하도록 유도할 수 있습니다.
4. 기술적 혁신: 관찰자들은 효과적인 리스테이킹 및 고급 L2 프레임워크를 위해서는 비트코인의 핵심 보안 모델을 완전히 활용하기 위한 근본적인 혁신이 필요하다는 점을 강조합니다. 이러한 획기적인 발전이 없으면 프로토콜이 널리 채택되기 어려울 수 있습니다.
결론적으로
비트코인 생태계는 초기 기대감부터 프로젝트 종료까지 우여곡절을 겪었지만 여전히 헌신적인 개발자 그룹과 활발한 커뮤니티를 유지하고 있습니다. 2025년이 다가옴에 따라 OP_CAT, Babylon 토큰 발행 및 인프라 개선을 포함한 주요 개발이 네트워크의 더 큰 잠재력을 발휘할 수 있습니다. 이러한 차세대 프로토콜의 성공 여부에 따라 내년 생태계의 방향이 결정될 것입니다.
참조:
@web3_golem
@Bitvm_club
