암호화폐 계약 거래 튜토리얼: 전략 마스터링 및 일반적인 실수 방지

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XT研究院
1개월 전
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전략을 이해하고 지속적으로 학습하면, 신규 사용자도 계약의 기본을 익힐 수 있습니다.

주요 요점

  • – 암호화폐 계약은 거래자가 실제 자산을 보유하지 않고도 유연하게 투자하거나 헤지할 수 있게 해주며, 레버리지를 통해 수익 기회를 확대하지만 위험도 증가합니다.

  • – 위험 관리가 중요합니다. 손절매 주문을 합리적으로 사용하고, 포지션을 통제하고, 레버리지를 신중하게 늘려 증거금 콜을 피하고 자금의 안전성을 확보하세요.

  • – 전략은 경험에 따라 다릅니다. – 초보자는 먼저 트렌드 트레이딩과 브레이크아웃 트레이딩을 배우는 것이 좋으며, 고급 트레이더는 스캘핑, 차익거래, 펀딩 비율 트레이딩과 같은 고급 전략을 시도해 볼 수 있습니다.

  • – 지속적인 학습과 거래 규율 – 시장은 빠르게 변화하므로, 최신 정보를 습득하고, 전략을 최적화하고, 감정을 조절하는 것이 장기적으로 안정적인 수익을 내는 열쇠입니다.

암호화폐 계약 거래 튜토리얼: 전략 마스터링 및 일반적인 실수 방지 계약 거래는 투자자의 투자, 위험 헤지, 자금 관리를 도우며, 전통적인 금융 시장에서 늘 중요한 위치를 차지해 왔습니다. 암호화폐 시장에서는 계약 거래가 급속히 등장하면서 거래자들은 비트코인(BTC) 이더리움(ETH) 과 같은 디지털 자산의 높은 변동성을 이용해 수익을 낼 수 있는 기회를 얻었습니다.

하지만 암호화폐 계약은 실제로 어떻게 작동할까요? 초보자에게 적합한 전략은 무엇이고, 고급 트레이더에게 적합한 전략은 무엇입니까? 이 글에서는 기본부터 시작하여 실용적인 거래 전략을 자세히 살펴보고, 위험성이 높지만 기회가 가득한 이 거래 시장을 마스터하는 데 도움이 되는 주요 위험 관리 원칙을 알려드리겠습니다.

목차

암호화폐 계약 거래 소개

주의해야 할 위험

초보자를 위한 거래 전략

  • – 트렌드 트레이딩

  • – 브레이크아웃 트레이딩

  • – 이동평균(MA) 교차 전략

고급 거래 전략

  • – 스캘핑

  • – 아비트라지 트레이딩

  • – 헤지 전략

  • – 자금 조달 비율 거래

기술 분석 방법

  • – RSI(상대 강도 지수)

  • – MACD(이동평균수렴·발산)

  • – 볼린저 밴드

  • – 피보나치 수정

  • – 볼륨 분석

기본 분석 방법

  • – 시장 소식 및 이벤트

  • – 온체인 데이터 분석

  • – 거시경제적 요인

  • – 시장 감정 분석

위험 관리 및 레버리지 제어

  • – 주요 위험 관리 전략

  • – 일반적인 거래 실수와 이를 피하는 방법

암호화폐 계약 거래 소개

암호화폐 계약이란?

암호화폐 계약은 거래자가 실제 자산을 보유하지 않고도 시장 가격 변화에 따라 매수 또는 매도할 수 있게 해주는 일종의 파생상품입니다. 이러한 계약은 특정 날짜에 미리 정해진 가격으로 암호화폐를 매수하거나 매도하는 것을 규정하지만, 오늘날 시장에서 가장 인기 있는 유형은 영구 선물 계약 입니다. 무기한 계약은 만기일이 없는 대신, 자금 조달 비율을 사용해 가격을 현물 시장과 가깝게 유지합니다.

선물 거래의 가장 큰 장점은 유연성입니다. 거래자는 롱(롱, 가격 상승에 베팅) 또는 숏(숏, 가격 하락에 베팅)을 선택할 수 있으며, 시장이 강세장이든 약세장이든 관계없이 거래 기회를 찾을 수 있습니다. 현물 거래와 달리 계약 거래는 실제 암호화폐를 보유할 필요가 없습니다. 대신 레버리지를 사용하여 가격 추측이나 위험 헤지 거래 규모를 확대합니다.

현물 거래 대신 계약 거래를 선택하는 이유는 무엇입니까?

계약 거래의 가장 큰 매력은 레버리지인데, 이는 수익을 확대할 수 있지만 위험도 증가시킬 수 있습니다. 예를 들어, 5배 레버리지의 경우 통화 가격이 2% 상승하면 수익은 10%로 확대됩니다. 하지만 가격이 2% 하락하면 손실도 5배로 확대됩니다. 그러므로 레버리지의 사용은 신중하게 관리될 필요가 있습니다.

또 다른 주요 장점은 헤징입니다. 암호화폐 현물을 보유하고 있지만 단기 가격 하락이 걱정된다면 계약을 숏하여 헤지할 수 있습니다. 시장이 하락하더라도 계약 포지션은 여전히 수익을 낼 수 있으므로 현물 포지션의 손실을 상쇄할 수 있습니다. 이러한 전략은 시장 변동성의 위험을 줄이고자 하는 장기 투자자, 채굴자 또는 거래자들에게 흔히 사용됩니다.

주의해야 할 위험

높은 변동성 + 레버리지 = 빠른 손실

암호화폐 시장은 변동성이 크고, 짧은 기간 안에 가격이 급격하게 상승하거나 하락할 수 있습니다. 높은 레버리지와 시장 변동성이 결합되면, 사소하더라도 가격 변화가 빠르게 엄청난 손실로 이어지거나 심지어 강제 청산이 직접적으로 초래될 수도 있습니다. 강제 청산의 이유는 계좌 증거금이 잠재적 손실을 감당하기에 충분하지 않고, 거래소가 추가 손실을 막기 위해 자동으로 포지션을 청산하기 때문입니다. 그러므로 레버리지 거래를 이용할 때 위험 관리가 매우 중요합니다.

기초 위험 및 자금 조달 비율 위험

암호화폐 계약의 가격은 항상 현물 시장과 완벽하게 동기화되지는 않습니다. 두 가지 사이에 가격 편차가 있을 수 있으며, 이를 베이시스 위험이라고 합니다. 시장 변동성이 크거나 유동성이 부족한 경우, 계약 가격은 현물 가격과 크게 달라질 수 있으며, 이는 거래자의 기대 수익에 영향을 미칠 수 있습니다.

또한, 영구 선물은 자금 조달 비율 메커니즘을 사용하는데, 롱 포지션과 숏 포지션 보유자는 계약 가격을 현물 가격에 가깝게 유지하기 위해 정기적으로 서로에게 비용을 지불해야 합니다. 시장 감정이 한쪽으로 극도로 치우쳐 있는 경우(예: 많은 수의 투자자가 매수 포지션을 취하는 경우) 자금 조달 금리가 상당히 상승할 수 있으며, 이로 인해 거래 수익이 줄어들 수 있습니다.

상대방 및 거래 위험

모든 암호화폐 선물 거래소가 엄격한 규제를 받는 것은 아니며, 많은 거래소는 규제가 불투명한 지역에 위치해 있어 해커 공격, 자금 횡령, 심지어 거래소 파산의 위험에 노출될 수 있습니다. 거래소에 재정 위기가 발생하는 경우, 귀하의 자금은 인출되지 않을 수 있습니다.

이러한 위험을 줄이려면 거래량이 많고 평판이 좋은 거래소를 선택하고, 모든 자금을 단일 플랫폼에 보관하지 않는 것이 좋습니다.

규제 위험

미국 증권거래위원회(SEC)와 상품선물거래위원회(CFTC)는 오랫동안 암호화폐 계약을 고위험 투기 상품으로 분류하고 감독을 강화해 왔습니다. 일부 거래소는 정책상 사용자의 자금 입출금을 제한하거나, 심지어 특정 시장에서 철수하도록 할 수도 있습니다. 따라서 거래하기 전에 관련 법률 및 규정을 꼭 이해하여 정책 변화로 인한 영향을 받지 않도록 하시기 바랍니다.

초보자를 위한 거래 전략

암호화폐 계약 거래를 처음 접한다면, 위험 관리와 시장 학습에 중점을 두고 간단하고 안정적인 전략으로 시작하는 것이 좋습니다. 초보자에게 적합한 선물 거래 전략 4가지:

트렌드 트레이딩

트렌드는 당신의 친구입니다. 트렌드 트레이딩의 핵심 원칙은 트렌드를 따르는 것입니다. 트레이더는 주요 시장 트렌드(상승, 하락 또는 진동)를 파악하고 트렌드에 맞춰 트레이딩해야 합니다.

추세를 어떻게 파악하나요?

  • – 이동 평균선(50일 및 200일 이동 평균선 등)을 사용합니다. 단기 이동 평균선이 장기 이동 평균선보다 높고 가격이 더 높은 고점을 형성하고 있다면 시장은 상승 추세에 있습니다.

  • – 반대로, 단기 이동평균선이 장기 이동평균선 아래로 떨어지고 가격이 계속해서 새로운 최저가를 기록하는 경우, 시장은 하락 추세에 있을 가능성이 높습니다.

입장시간

  • – 추세 방향 확인: 가격이 상승하고 거래량이 증가하면 일반적으로 더 신뢰할 수 있는 추세 신호이며 시장 진입을 고려할 수 있습니다.

종료 시간입니다

  • – 약세 추세: 가격이 주요 이동 평균선을 밑돌거나 더 낮은 최저가를 기록하는 경우 추가 손실을 방지하기 위해 거래를 종료하는 것을 고려해야 합니다.

초보자는 다음을 피해야 합니다. 추세에 반하는 거래

  • – 초보자는 상승 추세에서 단기 매매와 같은 역추세 매매를 시도하지 않는 것이 좋습니다. 역추세 매매는 더 정확한 타이밍을 요구하고 위험성이 더 높기 때문입니다.

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이미지 출처: Pinterest

브레이크아웃 트레이딩

이 전략의 목표는 가격이 주요 지지선이나 저항선을 돌파할 때 시장에 진입하여 시장의 강력한 추세를 포착하는 것입니다.

어떻게 브레이크아웃을 식별하나요?

  • – 거래 범위를 찾으세요. 시장이 명확한 지지 수준과 저항 수준 사이를 오가는 경우(예: ETH가 1,500달러~1,600달러 범위에서 오랫동안 유지되는 경우)를 살펴보세요.

  • – 거래량 확인을 기다리세요. 효과적인 돌파는 일반적으로 거래량 급증을 동반하는데, 이는 시장 자금이 유입되기 시작했다는 것을 나타냅니다.

거짓 여드름을 피하려면 어떻게 해야 하나요?

  • – 거짓 브레이크아웃은 가격이 주요 포지션을 잠깐 돌파한 후 빠르게 하락하여 트레이더가 속임수를 당하는 상황을 말합니다.

  • – 손절매 설정: 저항 수준을 돌파한 후 매수(롱)하는 경우 원래 저항 수준(현재는 지지 수준이 됨) 아래에 손절매를 설정하여 급격한 풀백으로 이어질 수 있는 거짓 돌파를 방지할 수 있습니다.

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이동평균선 교차

이동 평균선은 가격 변동을 완화하고 거래자가 추세 변화를 파악하는 데 도움이 됩니다.

골든 크로스

  • – 단기 이동평균선(예: 50일)이 장기 이동평균선(예: 200일)을 상향 교차하는 경우, 시장이 강력한 상승 추세에 진입할 수 있음을 의미하며 롱 포지션에 적합합니다.

죽음의 십자가

  • – 단기 이동평균선이 장기 이동평균선 아래로 하락할 경우, 시장이 하락추세에 접어들고 있음을 의미하므로, 숏 포지션을 취하거나 포지션을 줄이는 것이 적합합니다.

적용 가능한 시장 조건

  • – 이동 평균 교차 전략은 추세 시장에서 더 나은 성과를 거두지만, 횡보하고 변동성이 큰 시장에서는 이동 평균이 자주 교차하여 잘못된 신호(휩소)가 증가하고 거래 정확도에 영향을 미칠 수 있습니다.

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고급 거래 전략

경험이 풍부한 트레이더는 빠른 의사 결정, 더 큰 자본 투자, 보다 전문적인 분석이 필요한 더욱 진보된 전략을 모색할 수 있습니다. 이러한 전략의 목표는 시장 비효율성을 활용하고, 차익거래 기회를 포착하고, 헤지를 통해 위험을 줄이는 것입니다.

스캘핑

스캘핑은 매우 짧은 기간 동안 가격 변동을 이용하여 소액의 수익을 내는 초단기 거래 전략으로, 일반적으로 포지션을 몇 초에서 몇 분 정도만 유지합니다.

실행 속도

  • – 스캘퍼는 일반적으로 1분 이하의 캔들스틱 차트를 사용하고 시장의 즉각적인 진입과 퇴장을 보장하기 위해 매우 낮은 지연 시간의 주문 실행이 필요합니다.

위험 관리

  • – 큰 손실은 순식간에 수십 개의 작은 수익을 날려버릴 수 있으므로 손절매를 엄격하게 실행하는 것이 매우 중요합니다.

거래 비용 관리

  • – 스캘핑 거래가 빈번하게 이루어지기 때문에 거래 수수료로 인해 수익이 심각하게 침해될 수 있습니다. 따라서 스캘퍼 거래자는 일반적으로 수수료가 낮거나 할인 메커니즘이 있는 플랫폼을 선택합니다.

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중재 거래

차익거래는 다양한 시장 또는 계약 유형 간의 가격 차이를 활용하여 낮은 위험의 수익을 얻습니다.

스팟 및 계약 중재

  • – 트레이더는 현물 시장에서 자산을 매수하고 동시에 선물 시장에서 동일한 자산에 대한 계약을 숏(매도)합니다. 선물 가격이 현물 가격보다 높으면, 중재자는 가격 차이를 고정하고 가격이 수렴할 때 이익을 낼 수 있습니다.

교차거래소 중재

  • – 거래소마다 같은 자산에 대한 견적이 다를 수 있습니다. 트레이더는 가격이 낮은 거래소에서 매수하고 가격이 높은 거래소에서 매도하여 중간에서 차액을 벌 수 있습니다.

중재 거래 노트

  • – 위험은 낮지만 보상은 낮음: 캐리 트레이딩은 일반적으로 위험이 낮은 전략으로 간주되지만 수익은 보통 작기 때문에 의미 있는 수익을 얻으려면 더 큰 자본 투자가 필요합니다.

  • – 실행 속도가 중요합니다. 가격 차이는 일반적으로 짧은 시간 동안만 지속되므로 실행 속도와 거래 비용은 차익 거래의 실현 가능성에 영향을 미칩니다.

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이미지 출처: Pinterest

헤징

헤지는 직접적인 이익을 얻기 위한 것이 아니라, 시장 가격 변동이 기존 포지션에 미치는 영향을 줄이고 과도한 일방적 노출을 피하기 위한 것입니다.

장기 포지션 헤지

  • – 만약 트레이더가 ETH를 장기적으로 보유하지만 단기적인 가격 하락이 우려된다면, 그는 잠재적 손실을 상쇄하기 위해 ETH/USDT 계약을 숏할 수 있습니다.

  • – ETH 가격이 하락하면 선물 계약에서 발생한 이익이 현물 포지션에서 발생한 손실을 일부 상쇄합니다.

델타-중립 전략

  • – 일부 전문 트레이더 또는 채굴자는 델타 중립 전략을 사용하여 롱 포지션과 숏 포지션을 동시에 동일한 양으로 보유하여 시장 노출을 거의 0에 가깝게 만들어 시장 변동성의 영향을 줄입니다.

헤지거래 비용

  • – 헤지 거래는 일반적으로 자금 조달 비율의 지불을 요구하며, 일부 계약 유형에는 프리미엄이 있을 수 있으므로 헤지 거래는 무료는 아니지만 포트폴리오에 대한 극심한 시장 변동의 영향을 줄일 수 있습니다.

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이미지 출처: Forex Academy

자금 조달 비율 거래

영구 선물 거래 에서 거래소는 자금 조달 비율을 사용하여 계약 가격을 현물 가격에 가깝게 유지합니다. 펀딩 비율은 롱과 숏 간의 정기적인 지불 메커니즘입니다. 영구 계약 가격이 현물 가격보다 높으면 롱은 보통 숏에게 지불하고 그 반대의 경우도 마찬가지입니다.

중재 자금 조달 비율

  • – 자금 조달 비율이 극도로 높을 경우, 거래자는 영구 계약을 단기로 잡고 현물 또는 분기 선물 시장에서 장기로 잡아 시장 방향의 변화에 크게 영향을 받지 않고 자금 조달 비율 보조금을 받을 수 있습니다.

시장 감정 지표로서의 자금 조달 비율

  • – 극단적인 자금 조달 비율은 일반적으로 시장이 한쪽으로 지나치게 편향되어 있음을 나타냅니다. 예를 들어, 자금 조달 비율이 너무 높으면 시장에 롱 포지션이 너무 많다는 의미이며, 이는 시장 반전의 신호일 수 있습니다.

  • – 많은 고급 트레이더는 극단적인 자금 조달 비율 데이터를 기반으로 반대 거래 기회를 찾습니다.

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이미지 출처: Biqutex

기술 분석 방법

암호화폐 거래에서 기술적 분석(TA)은 많은 거래자에게 중요한 도구입니다. 가격 차트와 기술 지표를 통해 시장 동향을 더 잘 판단하고 거래 전략을 개발하는 데 도움이 될 수 있습니다.

상대 강도 지수(RSI)

  • – RSI는 주로 시장 모멘텀을 측정하는 데 사용되며 값 범위는 0~100입니다. RSI가 70보다 높으면 시장이 과매수 상태일 수 있고, 30보다 낮으면 시장이 과매도 상태일 수 있습니다.

  • – 가격이 계속해서 새로운 최고치를 경신하지만 RSI가 하락하는 경우 이는 시장 모멘텀이 약화되고 있다는 신호일 수 있으며, 트레이더는 신중해야 합니다.

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이동평균 수렴·발산(MACD)

  • – 이는 두 개의 이동 평균으로 구성된 추세 추종 모멘텀 지표입니다.

  • – MACD선이 신호선을 위로 교차할 때는 일반적으로 시장 모멘텀이 커지고 있음을 의미하며 매수 신호가 될 수 있습니다. 그러나 변동성이 큰 시장에서는 MACD가 오해의 소지가 있으므로 다른 분석 도구와 함께 사용하는 것이 좋습니다.

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볼린저 밴드

  • – 시장 변동성에 따라 넓어지거나 좁아지는 중간, 상단 및 하단 밴드의 단순 이동 평균(SMA)으로 구성됩니다.

  • – 볼린저 밴드가 좁아지면(압박) 일반적으로 큰 움직임이 곧 일어날 것이라는 의미입니다. 가격이 상단 밴드에 도달하면 시장이 매수 과다 상태일 수 있고, 하단 밴드에 도달하면 시장이 매도 과다 상태일 수 있습니다.

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피보나치 수정

  • – 주로 잠재적인 지지 및 저항 수준을 찾는 데 사용되며, 특히 주요 수준인 38.2%, 50% 및 61.8%가 사용됩니다.

  • – 트레이더는 종종 이러한 수준 근처에서 매수 또는 매도 기회를 찾거나 시장에서 추세 반전이 일어날지 여부를 판단합니다.

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볼륨 프로파일 분석

  • – 다양한 가격 범위에서 거래량을 분석하여 시장에서 지지, 저항, 돌파 영역을 찾습니다.

  • – Point of Control(POC)은 일반적으로 거래량이 가장 많은 가격 영역입니다. 이 포지션은 미래 시장에서 핵심적인 지지 또는 저항이 될 수 있으며 주목할 가치가 있습니다.

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이미지 출처: Pinterest

기본 분석 방법

기술적 분석(TA)은 주로 차트를 사용하여 가격 움직임을 예측하는 반면, 기본 분석(FA)은 더 광범위한 시장 요인을 살펴보아 암호화폐의 장기적 가치를 평가합니다.

시장 뉴스 및 이벤트

  • – 규제 발표, 주요 협업, 거래소 상장, 거시경제 뉴스는 종종 급격한 시장 변동을 촉발합니다.

  • – 암호화폐 시장의 움직임은 종종 주식 시장의 투자자 심리 변화와 연관되어 있으므로 주요 경제 데이터(예: 연방준비제도의 금리 결정)를 따르도록 알림을 설정하는 것이 좋습니다.

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이미지 출처: Crypto Panic

온체인 데이터

  • – 암호화폐 시장의 독특한 장점으로, 퍼블릭 블록체인은 누구나 거래량, 활성 주소 수, 토큰 분포를 분석할 수 있도록 허용합니다.

  • – 예를 들어, 블록체인의 시가총액과 거래량을 비교하여 현재 시장이 과대평가되었는지 과소평가되었는지를 평가하는 NVT 비율입니다.

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이미지 출처: Glassnode

거시경제적 요인

  • – 이자율, 인플레이션, 글로벌 자본 흐름은 모두 암호화폐 시장에 영향을 미칩니다. 중앙은행이 통화 정책을 강화하면(예: 금리 인상) 위험 자산(암호화폐 포함)이 매도 압박을 받을 수 있습니다.

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이미지 출처: Trading Economics

시장 감정 분석

  • – Crypto Fear Greed Index와 같은 도구를 사용하면 전반적인 시장 심리 상태를 측정할 수 있습니다.

  • – 시장 심리가 극도로 탐욕스러울 때는 시장이 과열되어 조정의 위험이 있다는 것을 의미할 수 있습니다. 반면 극심한 두려움은 시장이 바닥을 치려 하고 반등할 기회가 있다는 것을 의미할 수 있습니다.

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이미지 출처: Crypto Briefing

위험 관리 및 레버리지 제어

암호화폐 계약 거래는 빠르게 진행되고 변동성이 크기 때문에 위험 관리가 매우 중요합니다. 적절한 통제가 없다면 레버리지로 인해 순식간에 계정이 망가질 수 있습니다.

주요 위험 관리 전략

  • – 손절매 주문 설정: 항상 손절매 지점을 설정해야 하며, 손절매는 임의의 백분율을 설정하는 것이 아니라 거래 계획에 따라 설정해야 합니다.

  • – 포지션 관리: 각 거래의 위험은 전체 계좌 자금의 1-2% 범위 내에서 관리해야 하며, 가격이 5% 변동할 때 손실이 위험 허용 범위를 초과하지 않도록 포지션 크기를 조정해야 합니다.

  • – 레버리지 컨트롤: 극도로 높은 레버리지 사용을 피하세요. 강제 청산 위험을 줄이기 위해 2~5배 이내로 컨트롤하는 것이 좋습니다.

  • – 청산 방지: 청산 가격에 도달한 후 수동적 청산이 발생하는 것을 방지하고 높은 추가 수수료를 지불하기 위해 손절매를 제때 설정하세요. 독립적인 마진을 사용해 단일 거래가 전체 계좌 자금에 영향을 미치지 않도록 합니다.

  • – 위험/보상 비율: 거래 목표는 수익 기회가 위험보다 크도록 하기 위해 2:1 이상의 보상 비율로 설정해야 합니다.

  • – 감정 조절: FOMO(놓치는 것에 대한 두려움), 공황 거래 및 탐욕을 피하고, 시장 감정에 영향을 받지 않고 항상 거래 계획을 따르세요.

일반적인 실수와 함정

  • – 과도한 레버리지: 높은 레버리지는 높은 수익을 가져올 수 있지만, 마진 콜로 이어질 가능성이 더 큽니다.

  • – 충동적 거래: 시장 심리에 따라 무질서하게 거래하면 종종 손실로 이어집니다.

  • – 거래 전략 부족: 무작위 진입 및 계획되지 않은 거래로 인해 안정적인 수익을 달성하기 어렵습니다.

  • – 추세에 반하는 거래: 강한 추세에 반하는 거래는 성공률이 낮고 매우 위험합니다.

  • – 거래 비용을 무시하세요. 환전 수수료와 자금 조달 비율로 인해 수익이 점차 잠식될 수 있습니다.

  • - 과도한 거래: 너무 자주 거래하면 오류율이 커질 수 있으며, 때로는 거래를 하지 않는 것이 가장 좋은 거래일 수도 있습니다.

위험 관리를 숙지하고 이러한 실수를 피하는 것은 거래 안정성을 개선하고, 시장 생존 기간을 늘리고, 장기적으로 수익성을 높일 가능성을 높이는 데 도움이 될 수 있습니다.

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