原文作者：a16z
原文編譯：KarenZ，Foresight News
編者註：根據a16z 在人工智慧、American Dynamism、生物/ 健康、Crypto、企業、金融科技、遊戲、基礎設施等領域的合夥人的意見，a16z 發布了一份關於未來一年技術建構者可能要解決的“Big Idea”的綜合列表。以下是a16z 加密領域的各個合夥人對來年前景感到興奮的一些亮點概覽。關於2025 年的政策、監管等展望，請參閱2024 年11 月發布的這篇文章。
TL;DR
一個AI 需要擁有自己的錢包才能自主行動；
去中心化自主聊天機器人登場；
隨著更多人使用AI，我們將需要獨特的身份證明；
從預測市場…邁向全面的資訊高效聚合；
越來越多的企業將接受穩定幣支付；
各國探索將政府公債上鍊；
「DUNA」（去中心化非營利未註冊協會）將在美國區塊鏈網路中得到更廣泛的應用；
線上流動民主走向線下；
Builders 將復用基礎設施，而不僅僅是重新發明基礎設施；
加密公司將從最終用戶體驗出發，而非讓基礎設施決定用戶體驗；
「隱藏線路」有助於迎來Web3 殺手級應用程式；
加密產業有自己的應用程式商店和發現功能；
加密貨幣所有者成為加密貨幣用戶；
各行業可能開始將「非常規」資產代幣化。
一個AI 需要擁有自己的錢包才能自主行動
隨著AI 從非玩家角色（NPC）轉變為主要角色，它們將開始充當代理。然而，直到最近為止，AI 還不能真正自主行動。而且它們仍然無法以一種可驗證的自主方式（即不受人類控制）參與市場——交換價值、表達偏好、協調資源。
如我們所見，AI 代理（如@truth_terminal）可以使用加密貨幣進行交易，這開啟了各種創意內容的機會。但AI 代理還有更大的潛力變得更有用——既能幫助人類實現意圖，也能成為獨立的網路參與者。當AI 代理網路開始保管它們自己的加密錢包、簽章金鑰和加密資產時，我們將會看到一些有趣的新用例出現。這些用例包括AI 在DePIN（去中心化實體基礎設施網路）中操作或驗證節點—例如，協助分散式能源專案。其他用例包括AI 代理成為真正的、高價值的遊戲玩家。我們甚至最終可能看到第一個由AI 擁有和經營的區塊鏈。
——Carra Wu
去中心化自主聊天機器人登場
除了人工智慧擁有錢包外，還有運行著可信任執行環境（TEE）的AI 聊天機器人。 TEE 提供了一個應用程式可以執行的隔離環境，從而允許設計更安全的分散式系統。但在這種情況下，TEE 用於證明機器人是自主的，不受人類操作員控制。
進一步拓展這個概念，這裡的下一個重要想法是我們所說的去中心化自主聊天機器人（decentralized autonomous chatbots）或DAC（不要與去中心化自治組織混淆）。這樣的聊天機器人可以透過發布吸引人的內容（無論是娛樂性的還是資訊性的）來建立粉絲群。它將在去中心化社交媒體上建立粉絲；以多種方式從觀眾那裡獲得收入；並用加密貨幣管理其資產。相關的金鑰將在運行聊天機器人軟體的TEE 中管理——這意味著除了該軟體之外，沒有人可以存取這些金鑰。
隨著風險的發展，可能需要監管上的「護欄」。但這裡的關鍵點是去中心化：在無需許可的節點集上運行，並由共識協議協調，聊天機器人甚至可能成為第一個真正的自主億萬美元實體。
—Dan Boneh, Karma, Daejun Park 和Daren Matsuoka
隨著更多人使用AI，我們將需要獨特的身份證明
在一個充斥著網路偽裝、詐騙、多重身分、深度偽造（deepfakes）以及其他逼真卻極具迷惑性的AI 生成內容的世界裡，我們亟需一份「人格證明」，以幫助我們確認自己正在與真實的人進行互動。然而，此處的新問題並非虛假內容本身，而是如今能以極低成本產生這些內容的全新能力。 AI 大幅降低了生產包含我們判斷事物是否「真實」所需所有線索的內容的邊際成本。
因此，現在比以往任何時候都更需要私密地將內容與個人進行數位關聯的方法。 「人格證明」是建構數位身分的重要基石。但在這裡，它成為了一種提高攻擊個人或破壞網路完整性的邊際成本的機制：對於人類而言，取得唯一身分識別是免費的，但對AI 來說卻成本高昂且困難。
正因如此，保護隱私的「唯一性」屬性成為了建立可信任網路的下一個重大理念。它不僅解決了證明人格的問題，更從根本上改變了惡意行為者攻擊的成本結構。因此，「唯一性屬性」──或稱抗Sybil 屬性──是任何人格證明系統都不可或缺的屬性。
——Eddy Lazzarin
從預測市場…邁向全面的資訊高效聚合
2024 年美國大選讓預測市場登上了主流舞台，但身為研究市場設計的經濟學家，我認為2025 年帶來改變的並非預測市場本身。相反，預測市場為更多基於技術的分散式資訊聚合機制奠定了基礎，這些機制可應用於社群治理、感測器網路、金融等許多領域。
過去一年已經證明了這個概念，但值得注意的是，預測市場本身並不總是資訊聚合的好方法：即使對於全球性的「宏觀」事件，它們也可能不可靠；對於更「微觀」的問題，預測池可能太小，無法得出有意義的訊號。然而，研究人員和技術人員已經擁有數十年的設計框架，用以激勵人們在不同的資訊環境中（真實地）分享他們所知的信息，從數據定價和購買機制，到用於獲取主觀評估的“Bayesian truth serum”，其中許多已經應用於加密項目。
區塊鏈一直是實現這些機制的自然選擇，不僅因為它們去中心化，還因為它們促進了開放、可審計的激勵機制。重要的是，區塊鏈還使輸出結果公開，因此每個人都可以即時解讀結果。
——Scott Duke Kominers
越來越多的企業將接受穩定幣進行支付
穩定幣在過去一年中找到了產品與市場的契合點——這並不奇怪，因為它們是發送美元的最便宜方式，能夠實現快速的全球支付。穩定幣也為創業者建立新的支付產品提供了更容易存取的平台：沒有「守門人」（gatekeepers）、最低餘額或專有軟體開發工具包（SDK）的限制。然而，大型企業尚未意識到，透過轉向這些支付管道，它們可以獲得巨大的成本節約和新的利潤空間。
儘管我們看到一些企業對穩定幣表現出興趣（並在點對點支付中早期採用），但我預計2025 年將會出現更大規模的試驗浪潮。擁有強大品牌、固定受眾和高昂支付成本的中小型企業（如餐廳、咖啡店、街角商店）將率先放棄信用卡。因為它們無法從信用卡詐欺保護中受益（考慮到是面對面交易），而且交易費用也對它們傷害最大（每杯咖啡收取30 美分，意味著大量利潤損失！）。
我們也應該期待大型企業也會採用穩定幣。如果穩定幣確實加速了銀行業的發展歷史，那麼企業將會嘗試繞過支付提供商，直接將2% 的利潤加到它們的利潤線上。企業也將開始尋求新的解決方案來解決目前由信用卡公司解決的問題，例如詐欺保護和身分驗證。
——Sam Broner
各國探索將政府公債上鍊
政府債券上鍊將創造一種由政府支持的、帶息的數位資產，而不會引發像中央銀行數位貨幣（CBDC）那樣的監控擔憂。這些產品可能為DeFi 借貸和衍生性商品協議中的抵押品使用開闢新的需求來源，為這些生態系統增添更多的完整性和穩健性。
因此，隨著全球支持創新的政府今年進一步探索公共、無需許可和不可撤銷區塊鏈的益處和效率，一些國家可能會嘗試發行上鏈政府債券。例如，英國已經透過其金融監理機構金融行為監理局（FCA）的沙盒機制探索數位證券；其財政部也表達了發行數位禮品的興趣。
在美國——鑑於證券交易委員會（SEC）計劃明年要求通過傳統、繁瑣且昂貴的基礎設施清算國庫券——預計將有更多關於區塊鏈如何提高債券交易透明度、效率和參與度的討論。
——Brian Quintenz
「DUNA」將在美國區塊鏈網路中得到更廣泛的應用
2024 年，懷俄明州通過了一項新法律，承認去中心化自治組織（DAO）為法律實體。 「DUNA」或「去中心化非營利未註冊協會」（decentralized unincorporated nonprofit association）是專為實現區塊鏈網路的去中心化治理而設計的，是美國本土計畫的唯一可行結構。透過將DUNA 納入去中心化法律實體結構，加密專案和其他去中心化社群可以賦予其DAO 法律合法性，從而推動更多的經濟活動，同時使代幣持有者免受責任，並管理稅收和合規需求。
DAO——那些管理開放區塊鏈網路事務的社群——是確保網路保持開放、不歧視、不公正榨取價值的必要工具。 DUNA 能夠釋放DAO 的潛力，並且已有多個專案正在致力於實施它。隨著美國在2025 年準備培育和加速其加密生態系統的進步，我預計DUNA 將成為美國計畫的標準。我們也預期其他州也會採用類似的結構（懷俄明州已帶頭採用），尤其是當加密貨幣以外的其他去中心化應用（如實體基礎設施/ 能源網格）蓬勃發展時。
—Miles Jennings
線上流動民主走向線下
隨著人們對當前治理和投票系統的不滿日益加劇，現在有機會嘗試新的、技術驅動的治理方式——不僅限於線上，還包括現實世界。我之前曾寫過關於DAO 和其他去中心化社群如何讓我們能夠大規模地研究政治機構、行為和迅速演變的治理實驗。但如果我們能透過區塊鏈將這些學習成果應用到現實世界的治理中會怎麼樣呢？
我們最終可以利用區塊鏈進行安全、私密的選舉投票，首先從低風險試點開始，以減輕網路安全和審計方面的擔憂。但重要的是，區塊鏈也將使我們能夠在地方層級嘗試「流動民主」——一種讓人們直接對問題投票或委託投票的方式。這個想法最初由劉易斯·卡羅爾（Lewis Carroll，《愛麗絲夢遊仙境》的作者，也是投票系統的多產研究者）提出；然而，在大規模應用上一直不切實際。計算、連接性和區塊鏈的最新進展使新的代表制民主形式成為可能。加密項目已經應用了這個概念，並產生了大量關於這些系統如何運作的數據。地方政府和社區可以參考我們最近的研究結果。
——Andrew Hall
Builders 將復用基礎設施，而不僅僅是重新發明基礎設施
在過去的一年裡，許多團隊繼續在區塊鏈堆疊中重複造輪子——又有了一套客製化的驗證器集、共識協議實現、執行引擎、程式語言和RPC API。這些成果在特定功能上有時略有改進，但往往缺乏更廣泛或基線功能。以用於SNARKs 的專用程式語言為例：雖然理想的實作可能讓開發人員產生效能更高的SNARKs，但在實務中，它可能在編譯器優化、開發人員工具、線上學習材料、AI 程式支援等方面（至少目前）不如通用語言，甚至可能導致SNARKs 效能下降。
因此，我預計2025 年將有更多團隊利用他人的貢獻，重複使用更多現成的區塊鏈基礎設施組件——從共識協議和現有質押資本到證明系統。這種方法不僅將幫助Builders 節省大量時間和精力，還可以讓他們堅持不懈地專注於差異化其產品/ 服務的價值。
最終，建構優質Web3 產品與服務的必要基礎設施已經到位。與其他產業一樣，這些產品與服務將由能夠成功駕馭複雜供應鏈的團隊打造，而非那些對「非我所創」（not invented here）嗤之以鼻的團隊。
——Joachim Neu
加密公司將從最終用戶體驗出發，而非讓基礎設施決定用戶體驗
雖然區塊鏈技術基礎設施既有趣又多樣化，但許多加密公司並沒有自主選擇其基礎設施——在某些方面，基礎設施正在為它們及其用戶選擇UX（用戶體驗）。這是因為基礎設施層面的特定技術選擇直接與區塊鏈產品或服務的最終UX 相關。
但我相信，該產業將克服這裡所隱含的意識形態障礙：即科技應該決定最終的UX。在2025 年，更多的加密產品設計師將從他們想要的最終用戶體驗出發，然後從中選擇適當的基礎設施。加密新創公司不再需要在找到產品市場契合度之前就過度關注特定的基礎設施決策——他們可以專注於實際找到產品市場契合度。
我們不必陷入特定的EIP、錢包提供者、意圖架構等的泥潭，而是可以將這些選擇抽象化為一個整體、全端、即插即用的方法。該行業已為此做好準備：豐富的可編程區塊空間、日益成熟的開發人員工具以及鏈抽象開始使加密設計民主化。大多數技術終端使用者並不關心每天使用的產品是用什麼語言編寫的。同樣的事情也將開始在加密領域發生。
——Mason Hall
「隱藏線路」有助於迎來Web3 殺手級應用
區塊鏈之所以獨特，源自於其技術上的超能力，但這也阻礙了目前的主流接受度。對於創作者和粉絲來說，區塊鏈開啟了互聯互通、所有權和貨幣化……然而，行業內部術語（如NFT、zkRollups 等）以及復雜的設計卻為那些最能從這些技術中獲益的人設立了障礙。我在與對Web3 感興趣的媒體、音樂和時尚高管的無數次對話中親身體驗到了這一點。
許多消費技術的廣泛普及都遵循了這樣的路徑：始於技術本身；隨後有標誌性公司或設計師將複雜性抽象化；這一舉措有助於催生一些突破性應用。想想電子郵件的發展歷程－SMTP 協定隱藏在「傳送」按鈕之後；或是信用卡，如今大多數使用者在使用時都不會考慮其付款管道。同樣，Spotify 並非透過炫耀文件格式來革新音樂產業，而是透過向我們指尖推送歌曲播放清單。正如Nassim Taleb 所言，「過度設計催生脆弱，簡約方能擴展。」
因此，我認為到2025 年，我們的產業將採納這一理念：「隱藏線路」。最佳的去中心化應用程式已經開始專注於更直覺的介面設計，以便實現像輕觸螢幕或刷卡一樣簡單便捷。到2025 年，我們將看到更多公司注重簡潔設計和清晰溝通；成功的產品無需解釋，它們直接解決問題。
——Chris Lyons
加密產業終於有自己的應用程式商店和發現
當加密應用程式被蘋果應用商店（App Store）或Google應用商店（Google Play）等中心化平台封鎖時，就會限制其頻道頂部的用戶獲取。但現在，我們看到了一些新的應用程式商店和市場提供了這種分發和發現功能，而且沒有門檻。例如，Worldcoin 的World App 市場不僅儲存了個人身分證明，還允許存取「迷你應用程式」，在短短幾天內就為多個應用程式吸引了數十萬用戶。另一個例子是針對Solana 手機用戶的免費去中心化應用程式（dApp）商店。這兩個例子都表明，硬體（如手機、球體）不僅僅是軟體，可能是加密應用商店的關鍵優勢，就像蘋果設備在早期應用生態系統中的作用一樣。
同時，還有其他商店在流行的區塊鏈生態系統中擁有數千個去中心化應用程式和Web3 開發工具（如Alchemy）。同時，區塊鏈也在遊戲中扮演發布者和分發者的雙重角色（例如Ronin）。然而，並非盡是娛樂與遊戲：如果一款產品已擁有現有的分發管道，例如透過訊息應用，那麼將其遷移到鏈上便會變得困難重重（例外：Telegram/TON 網路）。對於在Web2 中擁有大量分發管道的應用程式來說，也是如此。但我們或許會在2025 年看到更多這類遷移現象的發生。
——Maggie Hsu
加密貨幣所有者成為加密貨幣用戶
2024 年，加密貨幣領域在政治方面取得了重大發展，關鍵的政策制定者和政治家都對其發表了積極言論。我們也繼續看到它作為金融運動的發展（例如，比特幣和以太坊交易所交易產品（ETP）如何擴大投資者的准入）。 2025 年，加密貨幣應該進一步發展為計算運動。但這些新用戶來自哪裡呢？
我認為現在是時候重新吸引目前「被動」的加密貨幣持有者，並將他們轉化為更活躍的用戶，因為只有5-10% 的加密貨幣持有者正在積極使用加密貨幣。我們可以將6.17 億已經持有鏈上加密貨幣的人轉化為更活躍的用戶——特別是隨著區塊鏈基礎設施的不斷改進，用戶的交易費用將會降低。這意味著將為現有用戶和新用戶開始湧現新的應用程式。同時，我們已經看到的早期應用——如穩定幣、DeFi、NFTs、遊戲、社交、DePIN、DAO 和預測市場等類別的應用——也隨著社區更加關注用戶體驗和其他改進，開始變得更加適合主流用戶使用。
—Daren Matsuoka
各行業可能開始將「非常規」資產代幣化
隨著加密產業和其他新興技術的成熟，基礎設施成本降低，資產代幣化的做法將在各行業廣泛傳播。這將使那些因成本高昂或未被認可為有價值而之前無法取得的資產不僅能夠實現流動性，更重要的是，還能參與全球經濟。人工智慧引擎還可以將這些資訊作為獨特的資料集進行消費。
就像水力壓裂技術解鎖了曾被認為無法開採的石油儲量一樣，代幣化非常規資產可能會在數位時代重新定義收入產生方式。因此，看似科幻的場景變得更加可能：例如，個人可以將其生物特徵資料代幣化，然後透過智慧合約將這些資訊租給公司。我們已經透過去中心化科學（DeSci）公司看到了一些早期例子，這些公司利用區塊鏈技術為醫療數據收集帶來了更多的所有權、透明度和同意權。我們尚不清楚未來會如何發展，但這些類型的發展將使人們能夠以去中心化的方式利用以前未開發的資產，而不是依賴政府和中心化中介來為他們提供這些資產。
——Aaron Schnider
